Предпринимательство - Муравьев А.И.
ISBN 5-8114-0344-5
Скачать (прямая ссылка):
Продолжительная высокая инфляция создала уникальные условия для формирования российской банковской системы. Она благоприятствовала бурному росту активов в номинальном выражении и превратила банковский бизнес в одну из наиболее прибыльных форм вложения капитала, что привело к интенсивному увеличению Числа банков.
Правда, и в пору расцвета отечественный рынок банковских услуг не отличался разнообразием. Если американские коммерческие банки оказывают не менее 200 услуг клиентам — юридическим и физическим лицам, то спектр услуг российских кредитных учреждений не простирался далее 20. Причем 95-97% от общего объема операций российских банков приходилось на краткосрочные кредиты, в основном торгово-посредническим организациям, и услуги по конвертации валют.
Правда, ряд банков, понимая всю бесперспективность подобной политики в долгосрочном плане, начал активно вкладывать средства в производство продукции промышленного назначения и товаров народного потребления.
Развитию этой тенденции способствовала и политика Центрального байка России, который постепенно снижал ставки рефинансирования по кредитным ресурсам, тем самым уменьшая ссудную процентную ставку и обостряя банковскую конкуренцию.
Многие банки из числа тех, что существовали лишь за счет огромных (под 300-400% и более) ставок по выдаваемым ссудам, оказались на грани разорения. «Очищение» банковской системы было необходимо. Произошел социально-экономический отбор наиболее эффективных учреждений, которые могли с меньшими затратами обеспечить активную кредитную политику на основе изменения структуры кредитных вложений —- их переориентации в пользу производства.
Постепенно осваивалось российскими банками ипотечное дело, несмотря на отсутствие достаточного правового обеспечения этой очень важной сферы банковской деятельности.
Развивались факторинговые, форфейтинговые, лизинговые и другие операции, привычные для кредитно-банковской системы промышленно развитых стран, хотя доля их не прывышала 3-4% в структуре банковских услуг.
Многие банки активно использовали различные приемы маркетинговой тактики и стратегии для привлечения вкладчиков: вводили выигрышные, целевые срочные и срочные пенсионные вклады, пересматривали политику начисления процентов по остаткам на счетах вкладчиков, открывали кредитные линии вкладчикам, практиковали трастовые операции и эффективное управление денежной наличностью вкладчика и т. д.
Вопрос о том, какие виды банковских услуг являлись наиболее доходными, довольно сложен. Доходность операций банка, как показывает отечественная и зарубежная практика, зависит от конкретных условий деятельности, стратегии, эффективности маркетинговых компаний, объема и качества обслуживания, менеджмента и т. д. Так что один и тот же вид услуг способен приносить и прибыли, и убытки. Примером могут служить банковские операции с кредитными карточками или обслуживание через банковские автоматы, где рентабельность прямо зависит от количества операций. Следует также учитывать, что доходность не единственный и исключительный критерий привлекательности какого-то вида услуг. Не менее важными соображениями являются риск неплатежа, риск изменения процентной ставки, валютные риски, ликвидность.
Исходя из анализа конъюнктуры, которая складывалась на рынке банковских услуг до 1998 г., к наиболее перспективным с точки зрения спроса и выгодности можно было отнести следующие операции:
— коммерческие ссуды в форме краткосрочных кредитных линий;
— среднесрочные коммерческие кредиты под залог недвижимости с фиксированной или изменяющейся процентной ставкой;
— финансовый лизинг;
— операции с банковскими кредитными карточками;
— привлечение средств в форме продажи депозитных сертификатов;
— привлечение средств на межбанковском рынке;
— развитие системы банковских автоматов для самообслуживания.
Высокая хроническая инфляция обусловила специфику банковских операций, кардинально повлияв на сравнительную доходность различных видов банковской деятельности, что нашло отражение в структуре балансов российских банков. Наиболее очевидной их особенностью являлось доминирование бесплатных обязательств в пассивах. По данным некоторых исследований, соотношение между платными и бесплатными обязательствами составило 1:4, в то время как у американских банков оно обратное —- примерно 2:1. Даже с учетом фактической индексации бесплатных обязательств в валюте и отнесения их к обязательствам, влекущим финансовые расходы, доля таких обязательств не поднималась до уровня платных обязательств в пассивах, например, американских банков.
Использование бесплатных обязательств в рублях позволяло банкам присваивать значительные инфляционные доходы, но стремление к их расширению вступало в конфликт с интересами клиентов банков. В период быстрого падения курса рубля клиенты банков предпочитают держать средства не на рублевых, а на валютных счетах. В результате на валюту приходится почти 80% всех средств на расчетных счетах, что заметно сужает базу для присвоения банками инфляционного дохода» Во многом по этой причине средняя рентабельность (отношение прибыли к активам) банков, у которых доля валютных активов составляла менее 25%, примерно в 4,6 раза превышала среднюю рентабельность банков, у которых доля валюты в активах достигала более 75%.
