Предпринимательство - Муравьев А.И.
ISBN 5-8114-0344-5
Скачать (прямая ссылка):
В имущественном страховании, страховании ответственности, страховании от несчастных случаев, напротив, преобладают краткосрочные договоры. Запасные фонды по этим видам страхования при достаточном развитии перестрахования обычно не столь велики. Выплаты страхового возмещения в неблагоприятные годы, когда случаются стихийные бедствия, крупные пожары, крушения поездов и т. п., порой достигают огромных размеров. Поэтому средства страховщиков, занимающихся краткосрочными операциями, должны быть размещены так, чтобы при внезапной потребности в выплатах их можно было легко мобилизовать. Такую возможность обеспечивают главным образом вложения в высоколиквидные ценные бумаги.
При изучении конъюнктуры рынка в целях вложения средств страховщик должен ориентироваться на сохранность средств и достаточно высокую прибыль. Поскольку он вкладывает в дело средства, которые рано или поздно придется возвратить страхователям, гарантии сохранности средств приобретают особое значение. Страховщик, как правило, тщательно изучает финансовое состояние той фирмы, в которую вкладывает средства. Вот почему на западных рынках участие страховой компании в делах той или иной фирмы служит показателем устойчивости ее финансового положения.
Средства страховщика могут быть вложены в любую отрасль и любые ценности: фондовые активы, недвижимость, произведения искусства, антиквариат. Среди ценных бумаг у западных страховых компаний наибольшей популярностью пользуются инструменты с твердо фиксированным доходом, а также акции промышленных, транспортных корпораций, которые позволяют извлекать наиболее высокую прибыль. Однако закон средней нормы прибыли в условиях конкуренции приводит к тому, что совокупная прибыль страховщиков (по страховым и коммерческим операциям) мало отличается от характерной для других сфер предпринимательской деятельности.
Правила размещения средств страховых резервов. В РФ страховые компании при размещении средств должны руководствоваться Правилами размещения страховых резервов, которые в целях обеспечения финансовой устойчивости и гарантий страховых выплат предписывают:
1) инвестировать страховые резервы на принципах диверсификации, возвратности, прибыльности и ликвидности;
2) соотносить сроки размещения страховых резервов со сроками несения обязательств по договорам страхования.
В соответствии с правилами страховые резервы могут быть размещены: в государственные, муниципальные и прочие ценные бумаги; в банковские вклады (депозиты); в права собственности на долю участия в уставном капитале; в недвижимость, в том числе квартиры; в валюту; в денежную наличность.
Запрещается использовать страховые резервы:
— для инвестиций, не предусмотренных правилами;
— для кредитования физических и юридических лиц, а также для выдачи ссуд страхователям, за исключением страхователей — физических
лиц, которые заключили договор страхования в отношении своих имущественных интересов, связанных с дожитием до установленного срока (возраста);
— для инвестиций в такие ценные бумаги, как чек, банковская сберегательная книжка на предъявителя, коносамент, приватизационная ценная бумага, а также другие ценные бумаги, вложение средств в которые противоречит Закону РФ « О страховании »;
— для приобретения акций и паев товарных и фондовых бирж;
— для вложения в интеллектуальную собственность;
— для проведения совместной деятельности;
— для приобретения основных средств, за исключением объектов недвижимости, таких как: земельные участки, участки недр, обособленные водные объекты, леса, многолетние насаждения, здания, сооружения, а также подлежащие государственной регистрации воздушные и морские суда, суда внутреннего плавания и космические объекты;
— для оплаты труда работников страховых компаний, оказание им материальной помощи и выдачу ссуд, а также других выплат, в том числе выплаты налогов, штрафных санкций;
— для осуществления торгово-посреднической, банковской и производственной деятельности.
Страховые резервы не могут служить предметом залога, а также источником уплаты кредитору денежных сумм по обязательствам гаранта. Для осуществления текущих страховых выплат компания обязана обеспечить достаточное наличие резервов на расчетном счете в банке. Сумма этих средств должна составлять не менее 3% общей суммы страховых резервов. В государственные ценные бумаги должно быть размещено не менее 20% страховых резервов, сформированных по долгосрочному страхованию жизни, не менее 10% — средств страховых резервов по видам страхования, иным, чем страхование жизни. Не менее 80% страховых резервов должны быть инвестированы на территории РФ, если иное не предусмотрено действующим законодательством и международными соглашениями, заключенными РФ.
Страховые резервы, инвестированные в приобретение долей в уставном капитале акционерных обществ закрытого типа, простого векселя (кроме векселей банков) и жилищные сертификаты, не должны превышать 10% от общей суммы активов, покрывающих страховые резервы. Общая сумма выдаваемых страховщиком ссуд страхователям не может превышать 40% общей суммы страховых резервов, ссромированных по договорам долгосрочного страхования жизни.
