Микроэкономика: практический подход - Грязнова А.Г.
ISBN 5-85971-160-3
Скачать (прямая ссылка):
б) от обеспечения кредита.
4. Тип кредита (коммерческий или банковский}* Рассмотрим эти факторы последовательно.
1 . Важным фактором, влияющим на величину ставки па ссудам, является срок предоставления кредита. В частности, различают краткосрочные vi долгосрочные кредиты. Краткосрочные кредиты выдаются на непродолжительный срок, как правило, на несколько месяцев. Они необходимы предприятию лля осуществления текушей производственной деятельности. Заемщик направляет их на пополнение временного недостатка оборотных средсте: для приобретения сырья, материалов, выдачи заработной платы своим работникам.
1 Предприятия, не прибегающие к новым кредитам в течение 4—G месяиев подряд.
443
Необходимость получения долгосрочного кредита возникает в связи со стратегическими иелями предприятия, прежде всего им-?естииионного характера. Долгосрочный кредит предоставляется для обслуживания долговременных потребностей, связанных с техническим перевооружением предприятия, модернизацией производства, осушесталением капитальных затрат по расширению производства на срок, превышающий 1 год.
Процентная ставка по краткосрочным кредитам устанавливается на более высоком уровне,, чем по долгосрочным, что демонст^ рирует заинтересованность банка в поддержании стабильных продолжительных связей со своими контрагентами,
2, Большое влияние на размер проиентЕНОй ставки оказывает сумма предоставляемого кредита. Так, по крупным ссудам ставка обычно ниже, чем по мелким. Дифференциация процентных ставок обусловлена в первую очередь расходами банка по обслуживайиео клиентов-заемщиков. Чем меньше абсолютный размер кредита, тем большая доля постоянных административных издержек будет приходиться на каждую денежную единицу небольшой ссуды. Поэтому по мелким ссудам банк взимает высокий процент.
3. Деятельность любого банка связана с наличием кредитного риска — вероятностью невозврата суммы кредита и процентов по нему, Основечым методом зашиты от возникновения кредитного риска является анализ банком деловой репутации заемщика, проверка его кредитной истории, составление кредитного рейтинга клиента. Эта деятельность банка направлена на получение объективной информации о клиенте и уменьшение возможностей мошенничества с его стороны.
Кредитная история — своеобразная финансовая биография компании, ее имидж и репутация, характеризующая исполнение финансовых обязательств. Она включает в себя данные по различным займам, арендным сделкам, финансовым обязательствам, взятым на себя предприятием, а также информаиию о том, каким образом эти обязательства им выполнялись, а именно: о выплате & срок, наличии просроченное выплаты, отказе от выплат, проведении судебного проиесса по делам о неуплате и т.д. /
Анализ подобной информации имеет определяющее значение для банка, рассматривающего заявку на получение кредита. Стоит заемщику хоть раз проявить склонность к сознательному мошенничеству, и ставка кредита для него возрастет многократно. Возможно и полное «отлучение» подобного заемщика от доступа к кредиь там в любом банке. Банку кредитная история клиента лает возможность получить информацию о надежности своего потенциального партнера, а значит, позволяет существенно снизить риски кредитования. Как правило, банки самостоятельно формируют кредитные истории своих клиентов, организуя единую базу данных по заемщикам* Аналогичная работа осуществляется также и специализированными компаниями — кредитными агентствами или кредитными бюро.
Наряду с созданием кредитной истории клиентов кредитные агентства (а иногда и собственные службы банка) рассчитывают кредитный рейтинг, с помошью которого можно провести быструю комплексную опенку кредитоспособности заемщика. Суть кредит-
444
ного рейтинга состоит в объединении всех заемщиков в несколько групп по степени надежности: от практически безупречных и вплоть до заслуживающих лишь ограниченного доверия. Каждой группе присваивается определенное буквенное или цифровое обозначение {например, AAA — для высшей группы, AAB — лля следующей). Далее кредитное агентство всесторонне оиенивает фирму, включает ее в одну из групп и присваивает соответствующий рейтинг, По мере поступлений hobor информации рейтинг может меняться в ту или иную сторону. Теперь кредитору достаточно знать рейтинг заемщика, чтобы без дополнительных исследований составить обшее представление о его надежности.
За рубежом кредитные истории и кредитЕчые рейтинги имеют широчайшее распространение. Не только фирма, но и частное липо без кредитной истории автоматически становится клиентом второго сорта, более того — подозрительной персоной. В нашей стране кредитные истории только начинают формироваться. Не создана еше и организационно-правовая база решения этой проблемы. Так, только в 2002 году при Министерстве экономического развития и торговли Российской Федерации была образована рабочая группа по подготовке законопроекта о создании кредитных бюро. Однако нет сомнения/ что западная практика уже в ближайшие годы распространится и в нашей стране,
Аругим моментом, определяющим размер кредитного риска, является обеспечение кредита. Кредитное обеспечение представляет собой совокупность условий, дающих кредитору основание быть более уверенным в возврате долга. В качестве обеспечения может выступать залог. Лля банка важным условием предоставления кредитного обеспечения является возможность реализовать залог. От вида обеспечения зависят размер банковской ссуды и величина процента по ней. Фирмы с блестящей репутаиией, получающие высокие и стабильные прибыли и кмеюшие достаточный объем продаж по отношению к своему капиталу, могут не предоставлять обеспечение. Тем не менее часто они его предоставляют, чтобы получить кредит пол более низкий проиент. Кредитное обеспечение, имеющее высокую степень ликвидности, дает возможность фирме-заем-шику получить кредит по меньшей ставке проиента по сравнению с необеспеченным кредитом.
